家族办公室最关心这四件大事

在欧美，家族办公室（简称为“家办”）已成为超富人群普遍采用的财富管理载体。随着，家办在专业化财富管理和代际传承方面的作用进一步凸显，近年来亚洲家办的数量及资产管理规模均出现强劲增长。
近期，海外研究机构在调研了50个亚太家办后发布了一份调研报告，揭示了亚太家办在财富与监管、数字化、风险管理、战略治理四大领域的趋势。

在受访的50个家办中，20个为小型家办，最低资产管理规模为2.5亿～4.99亿美元；15个家办为中等规模，最低资产管理规模为5亿～10亿美元。另有15个家办最低资产管理规模为10亿美元。小编精选编辑了报告相关内容，希望对你有多启发。

01、财富与监管

面对充满不确定性的市场，超富家族比以往任何时候都更需要了解和增强其内部和外部能力，以精心组织和管理税务事务。

调研结果显示，66%家办对于自身的税务业务表现缺乏信心；76%家办对监管问题感到担忧；52%家办非常关心政府公众对透明度的要求。

当前，家办在财富与监管领域值得关注的趋势包括：税收政策的变化、超高净值人士在税收透明度和贡献方面面临的压力越来越大，以及对于优化税务运作缺乏信心。

对于多数家办而言，在财富与监管方面，核心关注政府提高对全球透明度和信息交换的要求、疫情之后监管的不确定性增加、新的或不断变化的税法和法规、向数字报税流程迈进，以及跨多个司法管辖区的税收合规性增加的复杂性等问题。

对于家办而言，在财富与监管方面应对的措施在于：

1. 加强对财富征税的方式并适应加速的政策变化；

2. 主动捕捉与投资、增长和业务变化相关的机会和激励措施;

3. 利用外部服务商，获取他们的专业知识和资源以跟上变革的步伐。

02、数字化与网络安全

在当今的数字环境中，家办要想取得成功需要具备强大的技术能力。面对日益增加的复杂性和风险，家办数字化转型和网络安全相关需求值得重点关注。家族需要审查家办技术现状，构建更加高效的数字化能力。

调研显示，78%的家办计划将对数字技术进行投资；72%家办经历过某种网络安全漏洞；50%家办在1～3年内出现过网络安全漏洞；28%家办为家族成员制定了安全培训计划。

一个明显的现象在于，尽管对网络安全存在严重担忧，但大多数家办都没有制定应对计划。只有不到三分之一的亚太地区家办制定了网络安全事件响应计划和针对员工或家族成员的网络培训。56%亚太家办表示，他们甚至没有制定评估第三方和供应商的政策和程序。

“我们推出家办网站后不久，就遭到了许多网络攻击。 因此，我们在防止网络攻击方面投入了大量资金。尽管这一举措通常不会受到家人的特别理解，但我们在家族成员访问电子邮件之前添加了额外的安全步骤。”某家办CIO Monica表示。

在数字化和网络安全方面，家办一旦准备不足会造成明显的漏洞并增加风险。在网络安全方面，家办应关注和制定：网络安全事件响应计划；针对家族成员的网络安全培训计划；员工网络安全培训计划；网络安全应急计划（例如管理IT停机或数据丢失）；控制信息内部流动的政策和程序；定期渗透测试、识别、定位和保护存储在云中的高价值资产的策略；用于检测网络漏洞的流程和系统；评估第三方和供应商的政策和程序等。

此外，调研结果显示，家办计划在未来两年内进行投资的技术方向包括资讯科技硬件、虚拟和安全的通信工具、工作流协作工具、网络安全事件响应支持、托管安全服务网络安全解决方案等。

对于家办而言，应对数字化和网络安全的措施在于：

1. 根据战略重点和市场创新审查自身的技术组合；

2. 将企业和网络风险战术计划纳入决策制定；

3. 让家族下一代领导者参与技术决策，以激发家办的创新和家族凝聚力。

03、风险管理

对于很多家办来说，当前仍缺乏健全的风险管理结构和执行流程。

调研结果显示，58%家办具备一个完整的结构化的流程来识别风险；34%家办表示有关风险管理的决策并非由家办最高决策层决定；58%大型家办具备结构化的流程教育家族成员；40%规模较小的家办（在全球范围内）具备结构化的流程对家族成员进行风险教育；

在家办风险管理方面，值得关注的趋势和现象包括：家办普遍缺乏结构化的风险管理计划和流程，感知风险和实际风险之间存在巨大差距，难以将家族成员纳入风险管理流程，对外包风险管理具有浓厚兴趣。

在某亚太家办CEO Jeff看来，家族需要将风险管理放在一切事务的首位，以便正确地嵌入风险管理流程并应对越来越多的潜在威胁。作为家办，管理风险可能很复杂，但是仍需要长期始终如一的关注。

在风险管理方面，家办的应对举措包括：

1. 通过委托对治理和风险框架及流程进行独立审查；

2. 更新风险管理模型以利用领先的实践；

3. 家办通过建立「常青计划」来测试和调整家办的风险管理流程。

04、战略与治理

一个家族要实现财富的保值增值，就必须有意识地进行战略规划。当家族的复杂性和资产规模越大，计划就变得愈加重要。

调研结果显示，82%的家办认为衡量和优化非财务业绩很重要；50%家办计划排除不符合家族道德和价值观的投资；30%家办计划在未来12个月内提高税收透明度。

当前，在家办战略与治理方面值得关注的趋势包括：

? 家办目标与基于成本的KPI之间缺乏一致性

? 指标侧重于成本而非价值

? 来自社会的压力越来越大，促使人们关注非财务绩效

? 更加关注环境、社会和治理（ESG）

作为家办战略的基础，人们越来越关注愿景、价值观和目标。被调研的亚太地区绝大多数 (82%) 家办认为衡量和优化非财务绩效以推动长期价值非常重要。然而，只有超过五分之一 (22%) 的家办实施了这一点。

报告指出，当亚太地区家办被问及是什么推动了对非财务指标的日益关注时，最核心的原因是社会的需求不断增长，以及Z世代和千禧一代的影响力越来越大。其中，亚太地区的家办更有可能将Z世代和千禧一代的影响力作为一个驱动因素，这反映出许多亚太家办的家族成员更年轻这一事实。

值得关注的是，亚太地区家办正在部署多种方法来优化和衡量绩效，家办计划以多种方式优化绩效并保护其财富，许多家办正在根据环境、社会和治理 (ESG) 因素做出投资决策。

调研显示，在接下来的12个月里，50%家办会排除违反家族道德和价值观的投资；38%家办会改善关联业务的非财务绩效；34%家办会根据潜在的积极社会和/或环境影响进行投资；34%家办在考虑潜在投资时评估非财务指标；34%家办会提高投资的关联企业和公司的多样性；30%家办会提高税收透明度；18%会开展慈善活动。

此外，大多数亚太家办都在考虑利用外部服务商来增强其在一系列内部能力。为了应对众多外部需求和压力，家办正在考虑外包以加强自身在税务、风险管理、投资和技术能力。

平均而言，亚太地区 64%的家办目前正在外包或考虑在某些领域进行外包。这表示家办通常仍在考虑至少在某些业务进行外包，而不是进行自身能力建设。这表明了家办应对日益增长的挑战的方法发生了转变。

调研结果显示，74%家办考虑将投资管理业务外包；72%家办计划将遗产和财富保护规划外包；66%家办计划将信息安全管理外包；66%家办计划将投资和交易税务咨询外包；62%计划将信息技术和基础设施外包；60%计划将风险管理和保险业务外包；54%家办计划将家族税务咨询外包。

在战略与治理层面，家办的应对措施包括了：

1. 应使家族愿景和战略与关键绩效指标保持一致；

2. 将长期价值指标正式化以包括非财务目标。

3. 此外，家办应建立正式的计划以定期审查和改进绩效和战略。